// 热点聚焦 //

1、中国10月金融数据重磅出炉。据央行初步统计，10月末，M2余额同比增长7.5%，增速比上月末高0.7个百分点；M1同比下降6.1%，较上月收窄1.3个百分点，为年内首次增速回升。前十个月，人民币贷款增加16.52万亿元；社会融资规模增量累计为27.06万亿元，比上年同期少4.13万亿元。10月份新发放企业贷款加权平均利率为3.5%左右，新发放个人住房贷款利率为3.15%左右，均处于历史低位。

2、央行行长潘功胜在《国务院关于金融工作情况的报告》中表示，下一步要加大货币政策逆周期调节力度，为经济稳定增长和高质量发展营造良好的货币金融环境。促进股票市场投资和融资功能相协调，拓宽境外投资者投资境内资本市场渠道。完善应对股票市场异常波动等政策工具，维护金融市场平稳健康运行。抓好发行上市、再融资审核全链条监管，压实中介机构“看门人”责任。

3、日本召开特别国会举行首相指名选举，日本自民党总裁石破茂获胜，当选日本第103任首相。石破茂发表讲话承诺，日本政府到2030财年将向半导体和人工智能行业提供超10万亿日元支持，并寻求在未来10年内吸引超50万亿日元的投资。

// 环球市场 //

1、美国三大股指小幅收涨，道指涨0.69%报44293.13点，标普500指数涨0.1%报6001.35点，纳指涨0.06%报19298.76点，均续创历史新高。赛富时涨超6%，霍尼韦尔国际涨逾2%，领涨道指。万得美国科技七巨头指数跌0.26%，英伟达跌超1%，特斯拉涨约9%，创四年来最大五日涨幅，总市值1.12万亿美元，升至美股第七位。中概股多数上涨，金山云涨超17%，斗鱼涨约8%。

2、欧洲主要股指集体上涨，德国DAX指数涨1.21%报19448.6点，法国CAC40指数涨1.2%报7426.88点，英国富时100指数涨0.65%报8125.19点。

3、亚太主要股指收盘多数下跌，日经225指数涨0.08%报39533.32点。印度SENSEX30指数涨0.01%报79496.15点。韩国综合指数跌1.15%报2531.66点。澳洲标普200指数跌0.35%报8266.2点。新西兰标普50指数跌0.66%报12686.33点。富时马来西亚综指跌0.74%报1609.26点。富时新加坡海峡指数涨0.41%报3739.47点。

4、国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌2.55%报2626.1美元/盎司，COMEX白银期货跌2.11%报30.785美元/盎司。

5、国际油价全线下跌，美油12月合约跌3.17%，报68.15美元/桶。布油2025年1月合约跌2.63%，报71.93美元/桶。

6、伦敦基本金属多数收跌，LME期铜跌1.53%报9299美元/吨，LME期锌涨0.02%报2980美元/吨，LME期镍跌1.99%报16070美元/吨，LME期铝跌1.85%报2572美元/吨，LME期锡跌1.4%报31205美元/吨，LME期铅跌0.02%报2023.5美元/吨。

7、芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约全线收跌，大豆期货跌0.8%报1022美分/蒲式耳；玉米期货跌0.35%报429.5美分/蒲式耳，小麦期货跌1.35%报564.75美分/蒲式耳。

8、欧债收益率全线收跌，英国10年期国债收益率跌1个基点报4.425%，法国10年期国债收益率跌4.4个基点报3.078%，德国10年期国债收益率跌4.1个基点报2.327%，意大利10年期国债收益率跌6.5个基点报3.592%，西班牙10年期国债收益率跌4.7个基点报3.055%。

9、纽约尾盘，美元指数涨0.53%报105.51，非美货币普遍下跌，欧元兑美元跌0.59%报1.0656，英镑兑美元跌0.4%报1.2868，澳元兑美元跌0.14%报0.6575，美元兑日元涨0.71%报153.71，美元兑瑞郎涨0.59%报0.8809，离岸人民币对美元跌285个基点报7.2275。

// 宏观 //

1、中国《金融时报》发文指出，近期一揽子增量政策不是简单的刺激，是政策逻辑的重大调整，不仅有短期扩需求的方案，同时还有大量的改革、结构调整的方案。对于下一步政策走向，业内普遍认为货币政策将继续保持支持性的立场。与此同时，财政政策也被寄予厚望。

2、权威专家解读10月金融数据指出，今年以来的货币政策力度也是近年来最大的，受到了市场的普遍好评。市场普遍认为，支持性的货币政策立场短期内不会改变，明年货币政策有望继续保持较强力度。

3、央行11月11日开展1337亿元7天期逆回购操作，当日有173亿元逆回购到期，单日净投放1164亿元，终结此前连续八日的净回笼。

4、据中国中小企业协会，10月中国中小企业发展指数为89，较9月上升0.3点，为今年最大升幅，也是去年3月份以来的最大单月升幅。

// 国内股市 //

1、A股市场低开高走，全天近4000股上涨，再度逾200股涨停，芯片股掀涨停潮，市场做多氛围继续保持。截至收盘，上证指数涨0.51%报3470.07点，深证成指涨2.03%，创业板指涨3.05%，万得全A涨1.44%。市场成交额2.55万亿元，连续5个交易日超2万亿元，连续突破2万亿元的交易日天数创历史纪录。

2、港股低位震荡，香港恒生指数收盘跌1.45%报20426.93点，恒生科技指数跌0.35%，恒生中国企业指数跌1.42%，大市成交2043.4亿港元。南向资金净买入98.65亿港元，小米集团获净买入11.85亿港元。

3、A股市场两融余额重返1.8万亿元以上。截至11月8日收盘，A股市场两融余额18048亿元，这是2022年1月19日之后，时隔近三年两融余额重返1.8万亿元之上，实现5连增。

4、北交所组织开展合规交易理性参与主题投教活动，旨在帮助投资者避免碰触交易红线，确保合法合规交易；引导树立理性投资意识，审慎作出投资决策，避免盲目跟风；提升风险防范意识，警惕社交媒体荐股和题材炒作，远离非法证券活动诱惑陷阱。

5、港交所发布《内地与香港资本市场互联互通十周年白皮书》表示，未来将进一步丰富产品类别、扩大标的范围；持续优化沪深港通交易机制和配套服务；探索更多有助于提升投资者参与度和便利性的措施；不断完善债券通和互换通等安排。

6、深圳证监局规范证券投资咨询机构自媒体运营管理，明确要求严禁直播荐股；禁止员工脱离公司管控，通过自媒体等方式私下开展证券投资咨询业务，出现违规荐股或操纵市场行为。

7、上海市委书记陈吉宁、市长龚正调研上汽集团，研究推动企业坚定转型发展。陈吉宁指出，上汽集团要聚焦国内市场和新能源汽车发展推进系统性改革。龚正指出，要紧扣乘用车等重点领域，加快发展汽车整车、核心零部件的研发与制造。

8、光伏行业史上最大的并购案增加新变数，据消息人士透露，被收购方润阳股份近期多个海外项目陷入停产，其中润阳泰国4期组件厂已宣布停工。通威股份之前公告称，拟不超过50亿元向润阳股份增资并获取控股权。

9、中证指数公司将于11月12日正式发布沪深300自由现金流指数、中证500自由现金流指数和中证1000自由现金流指数，为市场提供更多投资标的。

10、零跑汽车公告称，第三季度收益为98.6亿元，环比增83.9%，同比增74.3%。权益持有人应占净亏损为6.9亿元，上年同期净亏损为9.9亿元。

11、小鹏汽车宣布启动行业首次芯片升级众筹。本次将采取分车型众筹的方式，众筹达到目标数量，即可启动相关车型筹备工作。若众筹失败将原路退款。

12、继京东采销等岗位逐步涨薪到20薪后，京东科技也宣布技术研发岗将给出平均20个月的薪酬，远高于云计算行业以往16薪左右的水平。

13、中国台湾加权指数收盘跌0.1%，报23529.64点。台积电跌0.5%，联发科涨超1%。

// 金融 //

1、央行行长潘功胜指出，做好金融法起草工作，配合全国人大常委会推进金融稳定法、反洗钱法后续审议工作。推动加快制定修订中国人民银行法、商业银行法、证券投资基金法、国有金融资本管理条例等法律法规。

2、紧随银行降息步伐，券商“降息潮”来袭。国泰君安、海通证券双双宣布，自11月11日起，调整客户人民币保证金利率标准，调整后的人民币保证金利率标准为0.10%（年化）。

3、山东证监局近期分赴济南、烟台、潍坊、淄博、泰安5个私募基金监管重点地市，就协力推进分类整治收尾工作、防范化解涉众涉稳风险、优化综合研判会商、清理“伪私募”等工作开展座谈，提出针对性意见建议。

4、中国人民银行发布公告，批准钱塘征信有限公司个人征信业务许可。钱塘征信成为继百行征信和朴道征信后的第三家持牌个人征信机构。

5、中国基金业协会官网信息显示，两家百亿私募进化论资产、前沿资产上周成功备案中证A500指数增强策略产品。

6、近期多家银行宣布提升支付宝或财付通快捷支付交易限额，部分银行将单笔限额提升至20万元，月累计限额提升至600万元。

// 楼市 //

1、央行最新金融数据显示，个人住房贷款增长有所好转，10月份个人住房贷款规模企稳，明显好于前9个月月均减少690亿元的水平，也好于前两年同期水平。

2、自然资源部发布通知，要求积极运用地方政府专项债券资金加大收回收购存量闲置土地力度，促进房地产市场平稳健康发展。

3、深圳拟上调公积金贷款最高额度，符合条件的个人最高可贷120万元，家庭最高可贷220万元。同时，深圳还拟增设职工本人及其配偶提前偿还公积金贷款业务，并进一步加大对缴存职工的利息补贴力度。

4、据深圳市房地产中介协会，2024年第45周全市二手房录得2238套，环比增长6.1%，录得量已连续5周单周超2000套，呈现高位企稳态势。

5、贵阳公积金“九条措施”征求意见，多子女家庭可贷额度将提至120万元。同时，支持公积金购房首付款代际互助，支持提取公积金支付贵阳贵安自住住房物业服务费。

// 产业 //

1、国家航天局正在会同相关部门编制《国家民用空间基础设施中长期发展规划（2026-2035）》，规划鼓励“能商则商”，留出商业航天发展的空间，研究放宽商业遥感卫星分辨率限制。

2、中汽协数据显示，10月份，汽车产销分别完成299.6万辆和305.3万辆，环比分别增长7.2%和8.7%，同比分别增长3.6%和7%。其中，新能源汽车产销分别完成146.3万辆和143万辆，同比分别增长48%和49.6%。中汽协预计，今年后两个月车市仍将保持向上走势。

3、国家能源局进一步规范电力市场交易行为：各经营主体间不得通过口头约定、签订协议等方式串通报价；有多个发电厂组成的发电企业进行电能量交易，不得集中报价。

4、AI黑马月之暗面创始人杨植麟、联合创始人兼CTO张宇韬被前公司循环智能时期的投资人在中国香港提起仲裁。月之暗面通过其代理律师回应称，该事项既缺乏法律依据，也不具备事实基础，将依法提出抗辩。

5、商务部发布公告，决定自11月15日起，以保证金等形式对欧盟白兰地进口实施临时反倾销措施。

6、据中国物流与采购联合会，10月份，中国电商物流指数为115点，较上月回升0.6点。电商物流总业务量指数达到133.7点，比上月提高2.5点，为近5年内新高。

7、据中国汽车动力电池产业创新联盟，10月，我国动力电池销量为79.1GWh，环比增长3.3%，同比增长30.6%。

8、华为方面宣布，操作系统大会&openEuler Summit 2024将于11月15日—16日召开。

// 海外 //

1、日本央行10月政策会议的意见摘要显示，该行政策委员会成员讨论了对上调基准利率保持谨慎的必要性，并且没有给出关于下个月行动的明确提示。

2、韩国拟制定芯片特别法案，向芯片制造商提供补贴，并免除全国工作时间上限，以应对竞争及特朗普关税威胁。

3、日本9月经常项目顺差同比下降41.9%，至1.72万亿日元。当月货物贸易逆差3152亿日元，海外投资收益降至2.77万亿日元。

// 国际股市 //

1、中概股多数上涨，纳斯达克中国金龙指数涨0.59%，万得中概科技龙头指数涨0.06%。热门中概股方面，文远知行涨超44%，比特小鹿涨逾26%，金山云涨超17%，极氪涨逾14%，富途控股涨超7%。跌幅方面，好未来跌超3%，中通快递跌逾2%，BOSS直聘跌超2%，陆控跌逾2%，和黄医药跌超1%。

2、日本半导体存储器巨头铠侠控股透露，力争今年12月至2025年6月期间在东京证券交易所上市。

3、法拉第未来（FF）宣布， FF和FX已与四家中国主机厂建立合作关系，签署两项战略框架协议和两份谅解备忘录，目标是在美国和中东地区推广增程式AIEV。

4、知情人士称，LG新能源已同SpaceX达成协议，开始为后者下一代重型运载火箭“星舰”的电源和辅助动力装置开发圆柱形锂离子电池。

5、知情人士称，阿布扎比投资局将向数据分析软件公司Qlik投资约10亿美元，对后者估值约为100亿美元。

// 商品 //

1、国内商品期货夜盘收盘多数下跌，能源化工品普遍下跌，玻璃跌2.76%，原油跌2.16%，20号胶跌1.65%，燃油跌1.45%，丁二烯橡胶跌1.25%，低硫燃料油跌1.23%，橡胶跌1.01%。黑色系多数下跌，焦炭跌近1%。农产品涨跌不一，菜粕涨1.52%，棕榈油涨1.26%，菜油跌1.63%。基本金属多数收跌，沪铝跌0.86%，沪铜跌0.85%，沪锡跌0.72%，沪镍跌0.39%，不锈钢跌0.26%，沪锌跌0.04%，沪铅涨0.39%。沪金跌2.05%，沪银跌1.92%。

2、哥白尼气候变化服务中心认为，欧洲将迎来又一个比往年更为温和的冬季，这可能有助于缓解对天然气的需求。交易商正密切关注年底的天气情况，届时俄罗斯燃料过境乌克兰的过境协议将到期。

3、据上海有色网最新报价显示，11月11日，国产电池级碳酸锂价格涨100元报7.56万元/吨，连涨2日。

4、波罗的海干散货指数涨4.21%报1558点，连续五日上涨。

// 债券 //

1、【债市综述】增量财政政策博弈近尾声，现券超长端偏强，30年期“24特别国债01”收益率下行1.75bp，10年期国债及国开活跃券下行超1bp。国债期货窄幅震荡，30年期主力合约涨0.04%。央行公开市场转为净投放，终结此前连续八日的净回笼，存款类隔夜回购加权利率小幅下行。

2、中证转债指数收盘涨0.99%，万得可转债等权指数收盘涨1.51%。逾九成转债上涨，“N洛凯转”涨57.3%，“N英搏转”涨46.42%，利元转债、精测转债分别涨20%、16.71%。8只可转债跌幅超2%，新星转债跌14.12%。

3、央行行长潘功胜指出，大力发展科技创新债券和绿色债券。继续稳妥化解地方政府融资平台金融债务风险，推动融资平台数量压降和市场化转型。

4、【债券重大事件】龙光集团境外债务重组最后截止日期延长至12月2日；“22富通01”自11月14日起按特定债券规定转让并复牌；诸城市经开投资发展发生票据逾期4000万元；芜湖宜居投资(集团)拟对“20芜湖宜居MTN002”现金要约收购13亿元；南山集团截至9月末存量有息债务规模为1012.38亿元。

// 外汇 //

1、周一在岸人民币对美元16:30收盘报7.1899，较上一交易日下跌251个基点，夜盘收报7.2150。人民币对美元中间价报7.1786，调贬353个基点。

2、据中国外汇交易中心，11月8日当周，CFETS人民币汇率指数报99.56，环比跌0.21；BIS货币篮子人民币汇率指数报105.46，环比跌0.15；SDR货币篮子人民币汇率指数报93.83，环比跌0.12。

3、据每日经济新闻，离岸人民币跌破7.20关口后，外汇市场出现抄底买盘。业内人士称，A股持续回升将对人民币汇率构成支撑，部分海外量化投资基金已悄悄对离岸人民币进行空头回补，美元强势行情已接近尾声。

4、越南央行行长：在美联储降息后，汇率波动加剧，准备向市场出售美元以保持汇率稳定。

// 重要经济日程 //